Според архивите Цар Борис III отива за първи път в с. Баня през 1925 г. Тогава той отсяда във вилата на своя приятел - фабриканта В. Багаров. Причината за посещението е здравословна. Именно тогава Царят се убеждава в лечебната сила и преимуществата на Карловските бани. Затова той решава да построи свой дом в селото. Това става през 1929 г. Царската къща се намира в северния край на селото и е по проект на известния български архитект Иван Васильов. Земята върху която е Цар Борис строи вилата, е била закупена от местни земеделци. Общата площ на малкия архитектурен ансабъл е 10 дка като по-голямата част - 7 дка, е площта на парка. Самата къща е издържана в духа на българската възрожденска архитектура. В нея личат характeрните елементи и детайли - голям чардак с пет яки дъбови колони, които имат за задача да осигуряват неговата устойчивост. Прозорците са с кепенци и други елементи, взаимствани от традиционната българска възрожденска къща. Комплексът има още две по-малки сгради, предназначени за гости и прислугата. В имота се влиза през две дъбови ковани порти. Интериорът на къщата също е съобразен с най-доброто от българските възрожденски традиции за обзавеждане - миндери, ръчно везани възглавници и покривки.

Присъствието на Царското семейство в Баня дава тласък в развитието на селото. През 1930 г. Цар Борис го електрифицира, а през 1933 г. се разпорежда да го свържат с жп линията Пловдив - Карлово. Баня разполага с красив парк на площ 500 дка. Първото залесяване започва с подкрепата на Цар Борис ІІІ. Първите тополи са засадени през 1938 г. Любителите на природата могат да видят красиви дървесни видове - червен дъб, бял бор и др.

През 2002 г. с решение на Правителството на Цар Симеон ІІ курортът Баня е обявен за град. Туризмът се превръща в една от приоритетните политики за развитие на района. Царската къща в Баня е една от туристическите атракции. Особено интересно за гостите на градчето е посещението в залата за дегустации към къщата, където може да се опитат уникалните карловски вина.